企业资本运作与投融资管理课程特色与背景

课程收益：

 让中小企业家具备金融思维与资本逻辑，完成从实业家到资本家的战略转型；

 熟练掌握中小企业融资的方法与技巧，确定适合自己企业发展的融资策略；

 了解IPO、新三板、并购重组等证券化的标准和条件，确定企业自身资本运作路径；

 完成从股权设计、企业估值、商业计划书、融资路演等全套融资工具的完美打造。

课程大纲

课程内容：

第一讲：基于资本运作的企业顶层设计

第二讲：资本化改造-1：企业投融资模式与股权结构设计

第三讲：资本化改造-2：基于权益类的企业融资工具

第四讲：资本实现：中小企业登陆资本市场的模式解析

课程大纲

【第一天 上午】

第一讲：基于资本运作的企业顶层设计

一、中国宏观经济形势分析与结构转型对于企业发展的意义

1．中国当前经济形势的宏观分析

2．传统产业的产业结构和营销方式巨变

3．产业转型的两个“+”——“资本+”、“互联网+”

二、商业模式转型：从“利润导向”到“现金流导向”

1．利润思维在传统产业中的发展障碍

2．扩大现金流入口

3．构建企业现金流水库

三、管理模式转型：从科层管理转向股权激励

1．管理模式在资本时代之下的转型与改变

2．企业如何进行基于股权的顶层设计

3．运用股权激励完成的内部管理与渠道扩建

四、战略思维转型：从实业思维转向“资本+互联网”思维

1．互联网思维：传统企业走向轻资产的第一步

2．去中间化：在产业链条中，如何去除中间环节实现全新商业模式

3．去中心化：碎片化的闲置资源最大化运用

【第一天 下午】

第二讲：资本化改造-1：企业投融资模式与股权结构设计

一、资本三要素与金融的逻辑

1．金融的基石——信用

2．金融的原点——流动性

3．金融的核心——套利组合

二、企业融资方式组合：直接融资+间接融资

1．传统间接融资方式：银行、信托、公司债

2．创新型债权融资方式：夹层融资、ABS、REITS、售后回租融资租赁

3．直接融资方式：早期股权融资、定向增发、并购重组

三、企业股权结构设计

1．持股平台与控股公司的搭建

2．创始团队如何进行权力与收益的合理分配

3．如何确定合适的股权激励对象

4．怎样选择适合企业长期发展的股权激励工具

5．股权激励中控制权与分红权分离规则

【第二天 上午】

第三讲：资本化改造-2：基于权益类的企业融资工具（第二天上午）

一、企业直接融资全流程解析：

1．基于企业方的股权融资方式

2．基于投资方的股权投资方式

二、公司价值评估：

1．成本重置法

2．同业比较法

3．风险点评估法

4．现金流贴现法

三、BP与路演：商业计划书的撰写要点、商业路演的核心要素

1．投资亮点

2．产品与服务

3．商业模式

4．行业与市场分析

5．相对竞争优势

6．财务状况

7．融资金额及用途

8．核心团队

四、股权融资的注意事项

1．融资架构与股权对赌

2．资金进入方式与股权交割条件

3．投资人保护政策

4．创业者锁定条款

五、股权证券化的方式

1．中国多层次资本市场体系

2．IPO、新三板、并购重组

【第二天 下午】

第四讲：资本实现：中小企业登录资本市场的模式解析

一、中国多层次资本市场下深度解读

1．主板、中小板、创业板、新三板条件分析

2．区域股权交易中心挂牌分析

3．企业登录资本市场的流程解析与定位

4．如何建立企业证券化的内部团队

5．如何选择外部中介团队

6．资本市场规范性要求和解决方案

二、并购基金开启的创新模式

1．中国当前并购市场与业务机会

2．并购重组中的并购基金业务需求

3．并购基金的交易结构与交易模式